1.5 Geldzaken - Beleggen

• Bedrijfseconomie
• Middelbare school
• havo
• Leerjaar 4

Geldzaken - Beleggen

Intro

Geldzaken

Onderdelen:

- Inkomsten en uitgaven (afgerond periode 1)

- Consumptief krediet (afgerond periode 1)

- Hypotheken (afgerond periode 2)

- Sparen (afgerond periode 2)

- Beleggen 

- Trouwen en scheiden

Beleggen - leerdoelen

• Je kunt uitleggen wat een aandeel, obligatie en beleggingsfonds is.
• Je kunt uitleggen hoe de beurskoers van een aandeel tot stand komt.
• Je kunt het koersverloop van obligaties als gevolg van veranderingen in de marktrente uitleggen.
• Je kunt de verschillen in risico en rendement tussen aandelen, obligaties en beleggingsfondsen uitleggen.
• Je kunt de voor- en nadelen van een obligatiebelegging vergeleken met een aandelenbelegging noemen.
• Je kunt voor een aandeel het beleggersrendement berekenen en uitsplitsen in het dividend- en koersrendement.
• Je kunt voor een obligatie het beleggersrendement berekenen en uitsplitsen in het coupon- en koersrendement.
• Je kunt voor een belegger de voor- en nadelen van een converteerbare obligatie ten opzichte van een gewone obligatie uitleggen.
• Je kunt het beurskoersverloop van een converteerbare obligatie uitleggen (afgezet tegen de beurskoers van het onderliggende aandeel).
• Je kunt berekenen vanaf welke beurskoers van het onderliggende aandeel de beurskoers van een converteerbare obligatie hoger is dan de nominale waarde

Sparen en beleggen

Twee mogelijkheden

Vul hieronder de voor en nadelen van sparen en beleggen in

Sparen

Beleggen

Voordeel:

Nadeel:

Je krijgt Rente

De rente is laag

Je kunt jouw geld verliezen

Je belegging kan meer waard worden

BELEGGEN OP DE BEURS

Drie bekende voorbeelden

AANDELEN

Hoe verdien je geld met aandelen?

Wat is een aandeel?

- Een bewijs van eigendom van een onderneming

- Beurskoers: de marktprijs, komt tot stand door vraag en aanbod

Hoe verdien je aan aandelen:

- Dividend (deel van de winst)

- Koersresultaat (beurskoers eindperiode - beurskoers begin periode)

AANDELEN

De voor- en nadelen

Wat is een aandeel?

- Een bewijs van eigendom van een onderneming

- Beurskoers: de marktprijs, komt tot stand door vraag en aanbod

             j  Kans op een hoog rendement (Koerswinst en/of dividend)

                 Zeggenschap: aandeelhouder is mede-eigenaar en mag meebeslissen over het beleid 

                  van de onderneming

                  Hoog risico: bij een faillissement van de onderneming krijgt de aandeelhouder als

                  laatste z’n geld terug (oplossing: investering over langere periode)

                  Hoge transactiekosten (bij aan- en verkoop)

HOE ONTSTAAN AANDELEN?

een aandeel is een bewijs van eigendom in een bedrijf

Hoe ontstaan aandelen?

Mensen met aandelen verdienen altijd geld aan hun aandeel.

1. Juist
2. Onjuist

Op 3 september was de koers van 1 aandeel € 3,13. Je kocht toen 1.000 aandelen. De koers op 5 december was € 13,10. Toen verkocht je je aandelen. Hoeveel koerswinst heb je gemaakt? (xxxx)

Beleggingsfonds

Een lager risico ten opzichte van een belegging in 1 aandeel

Wat is een beleggingsfonds?

• Een fonds verzamelt geld van een (grote) groep beleggers en belegt dat in bijvoorbeeld aandelen
• Doordat in het fonds de belegging wordt gespreid over meerdere aandelen, is het risico lager ten opzichte van een belegging in (bijvoorbeeld) één aandeel.
• Als geld wordt belegd in een beursindex (bijvoorbeeld de AEX-index) dan noemen we het een indexfonds

Een beleggingsfonds is ... dan aandelen

1. minder risicovol
2. risicovoller

Beleggen - leerdoelen

• Je kunt uitleggen wat een aandeel, obligatie en beleggingsfonds is.
• Je kunt uitleggen hoe de beurskoers van een aandeel tot stand komt.
• Je kunt het koersverloop van obligaties als gevolg van veranderingen in de marktrente uitleggen.
• Je kunt de verschillen in risico en rendement tussen aandelen, obligaties en beleggingsfondsen uitleggen.
• Je kunt de voor- en nadelen van een obligatiebelegging vergeleken met een aandelenbelegging noemen.
• Je kunt voor een aandeel het beleggersrendement berekenen en uitsplitsen in het dividend- en koersrendement.
• Je kunt voor een obligatie het beleggersrendement berekenen en uitsplitsen in het coupon- en koersrendement.
• Je kunt voor een belegger de voor- en nadelen van een converteerbare obligatie ten opzichte van een gewone obligatie uitleggen.
• Je kunt het beurskoersverloop van een converteerbare obligatie uitleggen (afgezet tegen de beurskoers van het onderliggende aandeel).
• Je kunt berekenen vanaf welke beurskoers van het onderliggende aandeel de beurskoers van een converteerbare obligatie hoger is dan de nominale waarde

Zelfstandig aan het werk

Je gaat in alle rust aan de slag met:

- 1.43 Benno (P111)

- 1.44 NASDAQ (P113)

In de volgende les komen opgaven 1.45 t/m 1.48 erbij. Alles wat je niet afkrijgt is huiswerk voor de volgende keer

Let op: Het maken van huiswerk zorgt voor een beter resultaat op je toets

Geldzaken - Beleggen

Dividend en koersrendement

Beleggen - leerdoelen

• Je kunt uitleggen wat een aandeel, obligatie en beleggingsfonds is.
• Je kunt uitleggen hoe de beurskoers van een aandeel tot stand komt.
• Je kunt het koersverloop van obligaties als gevolg van veranderingen in de marktrente uitleggen.
• Je kunt de verschillen in risico en rendement tussen aandelen, obligaties en beleggingsfondsen uitleggen.
• Je kunt de voor- en nadelen van een obligatiebelegging vergeleken met een aandelenbelegging noemen.
• Je kunt voor een aandeel het beleggersrendement berekenen en uitsplitsen in het dividend- en koersrendement.
• Je kunt voor een obligatie het beleggersrendement berekenen en uitsplitsen in het coupon- en koersrendement.
• Je kunt voor een belegger de voor- en nadelen van een converteerbare obligatie ten opzichte van een gewone obligatie uitleggen.
• Je kunt het beurskoersverloop van een converteerbare obligatie uitleggen (afgezet tegen de beurskoers van het onderliggende aandeel).
• Je kunt berekenen vanaf welke beurskoers van het onderliggende aandeel de beurskoers van een converteerbare obligatie hoger is dan de nominale waarde

De koers van de AEX is op de volgende data:
29-11: 415 5-12: 450 31-12: 510

Stel iemand koopt er 100 op 29-11, nog eens 100 op 5-12. Wat is dan zijn koerswinst op 31-12? (xxxxx)

BELEGGEN OP DE BEURS

een aantrekkelijk alternatief

AANDELEN

twee soorten rendement voor de belegger

-->  Als aandeelhouder heb je recht op dividend (stukje van de

winst). Een onderneming is overigens hoeft geen redement

uit te keren

--> Rendement door het aan en verkopen van een beleggings-

product (zoals aandelen)

Dividendrendement + Koersrendement = beleggersrendement                                        

Bereken het dividendrendement. Het bedrijf RELX keert EUR 0,80 dividend per aandeel uit. Op dit moment is de (gemiddelde) beurskoers EUR 17,82; ik heb het aandeel gekocht voor EUR 17,72 (2 decimalen)

Bereken het koersrendement op 2 dec achter komma.

Ik heb dit aandeel gekocht voor EUR 17,72 en op dit moment is de gemiddelde beurskoers EUR 17,82

Beleggen - leerdoelen

• Je kunt uitleggen wat een aandeel, obligatie en beleggingsfonds is.
• Je kunt uitleggen hoe de beurskoers van een aandeel tot stand komt.
• Je kunt het koersverloop van obligaties als gevolg van veranderingen in de marktrente uitleggen.
• Je kunt de verschillen in risico en rendement tussen aandelen, obligaties en beleggingsfondsen uitleggen.
• Je kunt de voor- en nadelen van een obligatiebelegging vergeleken met een aandelenbelegging noemen.
• Je kunt voor een aandeel het beleggersrendement berekenen en uitsplitsen in het dividend- en koersrendement.
• Je kunt voor een obligatie het beleggersrendement berekenen en uitsplitsen in het coupon- en koersrendement.
• Je kunt voor een belegger de voor- en nadelen van een converteerbare obligatie ten opzichte van een gewone obligatie uitleggen.
• Je kunt het beurskoersverloop van een converteerbare obligatie uitleggen (afgezet tegen de beurskoers van het onderliggende aandeel).
• Je kunt berekenen vanaf welke beurskoers van het onderliggende aandeel de beurskoers van een converteerbare obligatie hoger is dan de nominale waarde

Zelfstandig aan het werk

Je gaat in alle rust aan de slag met:

- 1.45 Dividend en koersrendement (p114)

- 1.46 Riska Loos (p115)

- 1.47 Mevouw Andriessen (p116)

- 1.48 Beleggersrendement (P118)

In de vorige les moesten opgaven 1.43 t/m 1.44 erbij. Maak deze opgaven eerst indien je ze niet af hebt. Alles wat je niet afkrijgt is huiswerk voor de volgende keer

Let op: Het maken van huiswerk zorgt voor een beter resultaat op je toets

Geldzaken - Beleggen

Obligaties

Beleggen - leerdoelen

• Je kunt uitleggen wat een aandeel, obligatie en beleggingsfonds is.
• Je kunt uitleggen hoe de beurskoers van een aandeel tot stand komt.
• Je kunt het koersverloop van obligaties als gevolg van veranderingen in de marktrente uitleggen.
• Je kunt de verschillen in risico en rendement tussen aandelen, obligaties en beleggingsfondsen uitleggen.
• Je kunt de voor- en nadelen van een obligatiebelegging vergeleken met een aandelenbelegging noemen.
• Je kunt voor een aandeel het beleggersrendement berekenen en uitsplitsen in het dividend- en koersrendement.
• Je kunt voor een obligatie het beleggersrendement berekenen en uitsplitsen in het coupon- en koersrendement.
• Je kunt voor een belegger de voor- en nadelen van een converteerbare obligatie ten opzichte van een gewone obligatie uitleggen.
• Je kunt het beurskoersverloop van een converteerbare obligatie uitleggen (afgezet tegen de beurskoers van het onderliggende aandeel).
• Je kunt berekenen vanaf welke beurskoers van het onderliggende aandeel de beurskoers van een converteerbare obligatie hoger is dan de nominale waarde